上海正帆科技股份有限公司（以下简称“正帆科技”“刊行人”“公司”或“本公司”）合座董事、监事和高级约束职员保障上市布告书的切实性、切实性、完备性，应许上市布告书不存正在失实记录、误导性陈述或强大漏掉，并对其实质的切实性、切实性和完备性继承个人和连带的执法负担。

　　依照《中华百姓共和国公法律》（以下简称“《公法律》”）《中华百姓共和国证券法》（以下简称“《证券法》”）等相合执法、法例的章程，本公司董事、高级约束职员已依法推行诚信和刻苦尽责的仔肩和负担。

　　中国证券监视约束委员会（以下简称“中国证监会”）、上海证券往还所（以下简称“上交所”）、其他当局罗网对本公司可转换公司债券上市及相合事项的看法，均不证明对本公司的任何保障。

　　本公司指引巨大投资者戒备，凡本上市布告书未涉及的相合实质，请投资者查阅刊载于上交所网站（）的《上海正帆科技股份有限公司向不特定对象刊行可转换公司债券证券召募仿单》（以下简称“《召募仿单》”）全文。

　　本上市布告书数值平常保存至幼数点后两位，若涌现总数与各分项数值之和尾数不符的处境，均为四舍五入所致。

　　三、可转换公司债券刊行量：104,109.50万元（10,410,950张，1,041,095手） 四、可转换公司债券上市量：104,109.50万元（10,410,950张，1,041,095手） 五、可转换公司债券上市场所：上海证券往还所

　　七、可转换公司债券存续起止日期：2025年 3月 18日至 2031年 3月 17日 八、可转换公司债券转股期的起止日期：2025年 9月 24日至 2031年 3月17日（如遇法定节假日或憩息日则延至其后的第一个劳动日，顺延岁月付息钱子不另计息）

　　九、可转换公司债券付息日：每年的付息日为本次刊行的可转换公司债券刊行首日起每满一年确当日。如该日为法定节假日或憩息日，则顺延至下一个往还日，顺延岁月不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。

　　十、付息债权挂号日：每年的付息债权挂号日为每年付息日的前一往还日，公司将正在每年付息日之后的五个往还日内支出当年息金。正在付息债权挂号日前（席卷付息债权挂号日）申请转换成公司股票的可转换公司债券，公司不再向其持有人支出本计息年度及往后计息年度的息金。

　　十三、可转换公司债券的担保处境：本次刊行的可转换公司债券不供给担保 十四、可转换公司债券信用级别及资信评估机构：本次可转换公司债券经中证鹏元资信评估股份有限公司（以下简称“中证鹏元”），依照中证鹏元出具的信用评级讲演，刊行人主体信用评级为 AA，评级预计为安谧，本次可转换公司债券信用评级为 AA。

　　本上市布告书依照《公法律》《证券法》《上市公司证券刊行注册约束主见》《上海证券往还所科创板股票上市法则》以及其他合联的执法法例的章程编造。

　　经中国证券监视约束委员会证监许可〔2025〕342号文应承注册，公司于 2025年 3月 18日向不特定对象刊行了 10,410,950张可转换公司债券，每张面值 100.00元，刊行总额 104,109.50万元。本次刊行的正帆转债向刊行人正在股权挂号日 2025年 3月 17日（T-1日）收市后中国证券挂号结算有限负担公司上海分公司（以下简称“中国结算上海分公司”）挂号正在册的原股东实行优先配售，原股东优先配售后余额局部（含原股东放弃优先配售局部）通过上交所往还体例网上向社会民多投资者刊行，余额由保荐人（主承销商）包销。

　　经上海证券往还所自律囚系确定书〔2025〕72号文应承，公司本次刊行的104,109.50万元可转换公司债券将于 2025年 4月 3日起正在上交所上市往还，债券简称“正帆转债”，债券代码“118053”。

　　普通项目：泛泛死板开发安置任职；通用开发筑筑（不含特种 开发筑筑）；专用开发筑筑（不含许可类专业开发筑筑）；特 种开发出卖；工业工程打算任职；工程身手任职（谋划约束、 勘探、打算、监理除表）；死板开发研发；死板开发出卖；机 械开发租赁；死板电气开发出卖；电子专用原料研发；电子专 用原料筑筑；底子化学原料筑筑（不含告急化学品等许可类化 学品的筑筑）；电子专用原料出卖；金属原料出卖；气体、液 体散开及纯净开发筑筑；气体、液体散开及纯净开发出卖；电 子元器件与机电组件开发筑筑；电子元器件与机电组件开发销 售；半导体器件专用开发筑筑；半导体器件专用开发出卖；物 联网操纵任职；音信体例集成任职；智能左右体例集成；国内 交易署理；身手任职、身手斥地、身手筹商、身手互换、身手 让渡、身手增添；进出口署理；身手进出口；货品进出口。（除 依法须经接受的项目表，凭贸易牌照依法自立发展筹备营谋） 许可项目：挪动式压力容器/气瓶充装；告急化学品筹备；特种 开发打算；特种开发安置改造修茸；修理工程施工。（依法须 经接受的项目，经合联部分接受后方可发展筹备营谋，整体经

　　2009年 9月 22日，天然人黄勇、周明峥、周力、李东升、苛俊、冯越和于锋联合出资设立正帆有限，注册资金为百姓币 100.00万元。

　　2009年 9月 27日，上海海德管帐师事情全体限公司出具文号为“海德会验字（2009）0739号”的《验资讲演》，确认截至 2009年 9月 23日，正帆有限已收到合座股东缴纳的注册资金合计 100.00万元，总共为钱币出资。

　　2015年 5月 25日，正帆有限召开董事纠合会，审议通过正帆有限以截至 2015年 4月 30日经立信管帐师“信会师报字[2015]第 114287号”《审计讲演》审计的净资产 189,067,484.74元为依照，遵守 1：0.578471746的比例折为公司等额股份 109,370,198股，每股面值 1元，股本总额 109,370,198元，余额 79,697,286.74元计入资金公积。上述净资产一经银信评估出具的《上海正帆科技有限公司拟股份造改造净资产平允价钱评估讲演》“银信资评报（2015）沪第 0431号”评估，截至 2015年 4月 30日，正帆有限股东合座权利的经评估净资产为 24,281.25万元，较审计后账面净资产增值 3,422.45万元，增值率为 16.41%，评估值大于经审计的净资产金额。

　　2015年 6月 5日，正帆有限合座股东签订了《上海正帆科技股份有限公司倡导人契约》及《上海正帆科技股份有限公司章程》，对正帆有限改造为股份有限公司的事项举办了确认。

　　2015年 6月 29日，上海市商务委员会出具“沪商表资批[2015]2316号”《市商委合于应承上海正帆科技有限公司改造为股份有限公司的批复》，应承公司由合伙企业改造为股份公司，名称为上海正帆科技股份有限公司，应承正帆有限倡导人于 2015年 6月 5日签订的倡导人契约及公司章程。2015年 6月 30日，上海市百姓当局向正帆科技核发了《中华百姓共和国台港澳侨投资企业接受证书》“商表资沪股份字[2011]2417号”。

　　2015年 6月 30日，立信管帐师出具文号为“信会师报字[2015]第 114674号”的《验资讲演》，对上述改造事项举办了审验。同日，正帆科技倡导人召开创立大会。

　　2015年 7月 8日，正帆有限就上述全部调动事宜管造完毕相应的工商调动挂号手续，领取了上海市工商行政约束局换发的股份公司贸易牌照（注册号：）。全部调动后，股份有限公司的股本构造如下：

　　经中国证券监视约束委员会于 2020年 7月 27日出具的《合于应承上海正帆注册应承，公司刊行百姓币泛泛股（A股）64,235,447股，经上海证券往还所接受，公司股票于 2020年 8月 20日正在上海证券往还所科创板上市。本次刊行后，公司的总股本为 256,500,000股，此中有限售要求流利股为 202,187,627股，无穷售要求流利股为 54,312,373股。整体处境如下：

　　2022年 10月 11日，公司收到中国证监会《合于应承上海正帆科技股份有限公司向特定对象刊行股票注册的批复》（证监许可〔2022〕2349号），应承公司向特定对象刊行股票的注册申请。本次以简陋序次向特定对象刊行股票的现实刊行数目为 9,437,854股，该等股份的挂号托管及限售手续已于 2022年 10月28日正在中国证券挂号结算有限负担公司上海分公司管造实行。本次刊行实行前后的公司股本处境如下：

　　公司于 2021年 2月 8日召开的第二届董事会第十九次集会和第二届监事会第十次集会、2021年 3月 1日召开的 2021年第一次姑且股东大会折柳审议通过了《上海正帆科技股份有限公司 2021年股票期权慰勉安插（草案）》等合联议案，向慰勉对象合计授予 2,000.00万份股票期权（此中席卷 172万份预留股票期权），行权股票来历于公司向慰勉对象定向增发的公司 A股泛泛股股票。

　　次集会折柳审议通过了《合于初度向慰勉对象授予股票期权的议案》，应承以2021年 3月 2日为初度授予日，向合适授予要求的 55名慰勉对象授予 1,828.00万份股票期权。2022年 2月 25日，公司召开的第三届董事会第八次集会、第三届监事会第六次集会折柳审议通过了《合于向 2021年股票期权慰勉安插慰勉对象授予预留局部股票期权的议案》，应承以 2022年 2月 25日为授予日，向合适授予要求的 8名慰勉对象授予 87.00万份股票期权。

　　2022年 4月 27日，公司召开第三届董事会第十次集会和第三届监事会第七次集会，审议通过了《合于公司 2021年股票期权慰勉安插初度授予股票期权第一个行权期行权要求成果的议案》；2023年 4月 24日，公司第三届董事会第二十次集会和第三届监事会第十六次集会，集会审议通过了《合于公司 2021年股票期权慰勉安插初度授予的股票期权第二个行权期、预留授予的第一个行权期行权要求成果的议案》；2024年 4月 29日，公司第三届董事会第二十八次集会和第三届监事会第二十三次集会，审议通过了《合于公司 2021年股票期权慰勉安插初度授予的股票期权第三个行权期、预留授予的第二个行权期行权要求成果的议案》。

　　公司于 2021年 11月 8日召开第三届董事会第六次集会和第三届监事会第四次集会、2021年 11月 24日召开的 2021年第四次姑且股东大会，折柳审议通过《合于公司及其摘要的议案》等合联议案，向慰勉对象合计授予 972万份股票期权（此中席卷 50万份预留股票期权），行权股票来历于公司向慰勉对象定向增发的公司 A股泛泛股股票。

　　2021年 12月 3日，公司第三届董事会第七次集会和第三届监事会第五次集会折柳审议通过了《合于向 2021年第二期股票期权慰勉安插慰勉对象初度授予股票期权的议案》，应承以 2021年 12月 3日为初度授予日，向 10名慰勉对象授予 922.00万份股票期权。截至 2022年 12月 5日，公司 2021年第二期股票期权慰勉安插预留的50万份股票期权自慰勉安插经2021年第四次姑且股东大会审议通事后赶上 12个月未真切慰勉对象，预留权利失效，公司对该局部股票期权予以刊出。

　　2022年 12月 5日，公司召开第三届董事会第十七次集会，审议通过了《合于公司 2021年第二期股票期权慰勉安插初度授予的股票期权第一个行权期行权要求成果的议案》；2023年 12月 8日，公司召开第三届董事会第二十五次集会和第三届监事会第二十一次集会，审议通过了《合于公司 2021年第二期股票期权慰勉安插第二个行权期行权要求成果的议案》。

　　截至 2024年 6月末，公司的两期股权慰勉安插因为股票期权行权共计刊行21,060,800股公司 A股泛泛股股票，所召募资金均用于补没收司活动资金。截至截至 2024年 6月末，公司的股本构造如下：

　　截至 2024年 6月 30日，公司股本总数为 286,998,654股，公司前十名股东及持股处境如下：

　　升平基金－中国升平人寿保 险股份有限公司－分红－个 险分红－升平人寿－升平基 金权利委托投资 2号简单资 产约束安插

　　注：原前 10名股东中存正在回购专户，未纳入上表前 10名股东列示；截至 2024年 6月30日，公司回购证券账户持股数为 4,489,317股，持股比例为 1.56%。

　　截至 2024年 6月 30日，帆船控股持有公司 50,789,260股股份，占公司总股本的 17.70%，为公司控股股东，帆船控股整体处境如下：

　　截至 2024年 6月 30日，YU DONG LEI先生与 CUI RONG密斯通过帆船控股（两人折柳持股 49.51%、49.50%）间接持有公司 50,286,447股股份（占公司总股本的 17.52%），两人系夫妇联系，同时 YU DONG LEI先生通过公司员工持股安插持有公司 1.5万股股份（占公司总股本的 0.00%），同时 YU DONG LEI掌管刊行人董事长、CUI RONG掌管刊行人董事，对公司强大计划及筹备约束拥有确定性影响，YU DONG LEI、CUI RONG为公司联合现实左右人。刊行人控股股东和现实左右人近来三年未产生转变。

　　刊行人极力于任职泛半导体、光纤通讯和生物医药等高科技财富，向客户供给造程环节体例与设备、环节原料和专业任职等归纳任职。公司驻足于向高科技财富及优秀筑筑业供给气体化学品供应体例，同时向前端拓展电子气体、工业气体和优秀原料交易及泛半导体开发配套子体例交易，向后端构造减排及轮回再行使交易，不停夯实环节体例、中心原料和专业任职“三位一体”的交易定位。

　　公司的电子工艺开发首要操纵于泛半导体行业，席卷高纯气体和湿化学品供应体例（简称：高纯介质供应体例）和泛半导体工艺开发模块与子体例两块交易。

　　泛半导体行业等高科技筑筑业正在坐褥流程中，存正在多种分表造程，对工艺精度、工艺介质和工艺境况都有较高哀求，工艺中会用到巨额高纯、超高纯的干湿化学品或优秀原料，对介质输送体例的哀求极其苛刻。

　　公司电子工艺开发交易中的高纯介质供应体例是公司古代主贸易务，也是公司目前体量最大的交易。讲演期内，公司电子工艺开发交易占公司全部贸易收入的比例为 70%掌握；2022年，公司新斥地了泛半导体工艺开发模块与子体例交易，已告竣向国内头部半导体开发和光伏电池片工艺开发厂商批量供货。

　　1）公司高纯介质供应体例的客户群是泛半导体行业的 FAB筑筑厂商，该体例是将客户坐褥流程中所需的高纯气体、湿化学品和优秀原料供应至客户的工艺机台开发。该体例中的中心产物是供应流程中告竣“输送分拨、蒸发冷凝、混配稀释”等根本效力的独立开发/单位，以餍足客户正在纯度左右、工艺左右以及安闲左右三大方面的中心诉求。高纯介质供应体例的中心身手正在于打算、筑筑和苛刻的品控。该体例中目前首要产物席卷特气柜、化学品主旨供应柜、分流箱、化学品稀释混配单位、液态源输送开发等。

　　公司的高纯介质供应体例正在国内处于当先职位，客户群体已遮盖诸多下 业的领军企业，如中芯国际、京东方、三安光电、顺利光电、恒瑞医药等国内知 名客户以及 SK海力士等国际品牌客户。 高纯工艺介质供应体例示妄图 类型气体供应体例示妄图

　　泛半导体工艺开发模块与子体例是公司 2022年新斥地进入市集的交易。泛半导体工艺开发财富的特性之一便是开发品牌商自行斥地筑筑中心模块，而通用模块/子体例普通由专业第三方筑筑。GAS BOX是一种正在半导体工艺开发侧的模组化气体供应体例，是半导体干法工艺开发中极为首要的通用子体例。GAS BOX正在为开发造程细密供气的同时还须要防备种种毒性、可燃性气体的败露，整体蕴涵手动/气动截止阀、逆止阀、质地流量左右器、压力调治左右器、高细密过滤器、垫片、镀银螺帽/螺丝等组件。因极高的安闲气密性、耐蚀性、幼型化和左右精度哀求，故拥有较高身手门槛和行业壁垒。目前公司 GAS BOX产物合用于8-12英寸集成电道、平板显示、光伏太阳能、光纤等行业。公司产物一经向国内头部半导体开发和光伏电池片工艺开发厂商批量供货。目前 GAS BOX的国际供应商正在国内的市集拥有率依旧正在 90%以上，公司目前以更安谧的供应、更专业的打算、更迅疾的相应、更专业的任职等上风位于国内供应商的前线。

　　化学品稀释混配单位：稀释、 混配差别浓度的化学品，满 足半导体工艺坐褥中须要多 种差别浓度的同类化学品的 需求

　　液态源输送开发：供给液态 源汽化时所须要的足够的热 能，保卫液态源蒸汽供应压 力，将液态源蒸发并以气态 情势安谧输送至工艺机台

　　泛半导体开发流体配套模组： 平常称为 Gas Box，系为泛半 导体工艺开发客户供给配套 子体例

　　公司的生物造药开发是为医药筑筑财富供给清白坐褥所需的造药用水、流体工艺等环节体例处理计划，从单位设备、原料到体例集成及运维，帮力抗体卵白等生物药、疫苗、细胞与基因调养、体表诊断身手研发及财富化。公司通过整合国际优秀身手，修理当地研发、筑筑及配套任职才智，餍足用户对项目修理及运转的高品格任职需求。首要产物和任职有：

　　1）造药用水体例：公司是造药用水周围专业的体例集成商，有足够的工程操纵实绩堆集，跟着 GMP等法例对造药用水的更高哀求，打造全新的研发、筑筑和任职平台，加疾产物的升级换代，为行业供给职能佳、操作牢靠、能耗低、合适苛刻药品坐褥质地约束典型的造药用水和合合联列产物，造药用水体例首要席卷：纯化水造备体例、打针用水造备体例、纯蒸汽产生器、贮存与分拨模组开发等系列产物；

　　2）流体工艺体例：①生物工艺体例，首要用于人用疫苗坐褥线，动物疫苗坐褥线，基因/单抗坐褥线，酶造剂坐褥线，首要产物席卷生物发酵响应器、超滤纯化开发；②高端造剂体例，首要用于脂肪乳，脂质体，微球，无菌混悬剂，侵蚀性体例，作育基与缓冲液、灭活开发、配剂造液体例等系列产物； 3）立异药孵化任职：公司创筑了立异药物任职平台，涵盖科学家创业所需的测验室级别举措租赁、质地文献体例、验证培训及坐褥运维托管的专业任职，供给客户定造工艺属性的流体体例、超滤体例、间隔体例等拉拢定造的环节开发及耗材，餍足用户从科学探究到贸易化坐褥各阶段的坐褥举措打算及修理需求。

　　公司的生物造药开发交易是从公司的流体体例和微污染左右身手表溢到有仿佛操纵哀求的生物造药周围，从生物造药行业的造药用水体例起源，慢慢开展到生物造药工艺设备，并慢慢正在生物造药周围攻陷了安谧的市集职位。公司生物造药开发交易源委 10年开展，遮盖了国内生物造药周围的多家行业首要客户。

　　公司生物造药交易子公司正帆百泰正在深耕缠绕生物造药行业的 Capex交易-生物造药开发交易的同时，也起源构造进入生物医药的 Opex交易-原辅料耗材周围。

　　纯化水造备体例：全新智能无 人值守，集成多种优秀工艺技 术，可餍足生物造药对超高水 质、高安谧性、合规性等苛苛 哀求

　　纯蒸汽产生器：优秀特有的蒸 发与预热打算，供给干燥无热 原的纯蒸汽，合适苛刻的灭菌 工艺哀求

　　疫苗抗体坐褥线：供给人用及 兽用疫苗、抗体、胰岛素、激 I 素类等生物造药 坐褥线，包 含发酵、纯化、配液、灭活、 造剂全流程工艺及开发

　　高端造剂坐褥线：脂质体、微球、 脂肪乳等高端造剂的工艺及全 自愿化开发。蕴涵坐褥工艺及调 试任职

　　超滤纯化开发：供给生物造药 及化学造药中环节的超滤纯 化单位开发。通过左右跨膜 压，恒压/恒流等体例举办自愿 化坐褥

　　（1）电子特气：电子特气是泛半导体企业加工筑筑流程中的环节原料，其质地直接影响下搭客户的良率和职能，刊行人已具备合成、提纯、混配、充装、理解与检测等中心才智。电子特气产物中的砷烷、磷烷属于公司自研自产产物，已胜利告竣了国产替换，是国内为数不多能安谧量产电子级砷烷、磷烷的企业之一。

　　（2）电子大宗气和高纯工业气体：电子大宗气属于工业气体范围。公司斥地了席卷高纯氮、氧、氩气、高纯氢气等泛半导体行业工艺中举动载气行使的种种大宗气体。公司通过慢慢进入电子大宗气的坐褥供应才智，稳步成为电子气体交易归纳供应商和任职商。

　　（3）电子优秀原料：电子优秀原料是指操纵于电子筑筑及合联财富的分表原料，如半导体原料、种种薄膜、高纯度金属原料等，寻常操纵于光电子、化合物半导体、太阳能光伏电池、液晶显示器、光导纤维筑筑等诸多周围。集成电道筑筑的前道工序如表延、化学气相浸积、离子注入、掺杂、刻蚀、洗涤、掩蔽膜天生等工艺险些都须要差别品种和差别纯度的电子优秀原料和电子气体通过差其它工艺使硅片拥有半导体职能。公司近年不停加大正在电子优秀原料周围的研发力度，以前期交易出卖电子优秀原料正慢慢走向自研自产。

　　公司依托自己中心身手，以电子特气为底子，加持电子大宗气的慢慢投产和出卖，加疾研发电子优秀原料的经过，不停伸张出卖半径、拓展产物品类，并正在安闲约束方面做到苛刻把控坐褥、贮存、提纯、检测和运输等枢纽。环节原料交易一经慢慢成为公司的首要交易之一。

　　砷烷：砷烷是集成电道掺杂 工艺、半导体照明、功率器 件以及砷化镓太阳能电池 周围的化学气相浸积工艺 所需的首要原原料

　　磷烷：磷烷是集成电道掺杂工艺、半 导体照明、功率器件以及砷化镓太阳 能电池周围的化学气相浸积工艺所需 的首要原原料，平常与砷烷配套行使

　　羼杂气体：羼杂气体是指两种 或以上的气体产物遵守必然 的比例平均羼杂后变成的产 品，操纵于集成电道、平板显 示、半导体照明、光伏等周围 的多种工艺

　　公司的专业任职指的是 MRO和 Recycle交易。MRO系针对客户已筑成的电子工艺开发、生物造药开发供给后续配套任职，席卷技改工程、开发出卖、配件归纳采购、维修调理及运营等任职，其任职对象首要为由公司供给电子工艺开发、生物造药开发的已有客户。公司正在泛半导体、光纤筑筑和生物医药等高端筑筑业深耕了二十余年，堆集了足够的任职阅历，对客户的工艺流程、环节开发和运营约束有了深入的理会，并变成迅疾相应机造，公司一经具备为客户供给 MRO一站式任职的归纳才智。

　　Recycle交易是公司为裁减半导体系程的排放，为客户斥地出对局部气体和湿化学品供给工艺介质轮回再行使任职，比如氦气接收纯化及轮回体例、VOC接收纯化及轮回体例等。

　　20世纪 70年代，工艺介质供应体例行业起源正在海表开展，并慢慢变成若干一流的体例供应商。这些供应商不单具有优秀的身手，并且和下业中的跨国企业作战了优良的配合联系。跟着下业正在中国的开展，工艺介质供应体例的国际供应商也随之将交易扩展至中国，首要以液化氛围、帆宣体例科技股份有限公司为代表。

　　国内工艺介质供应体例行业，席卷刊行人正在内的少数供应商进入行业的光阴较早，伴跟着国内工艺介质供应体例起步而开展，正在开展中变成了完备的打算、坐褥、任职才智，堆集了足够的阅历并具有相对安谧的优质客户群，具备任职本土企业和拓展国际客户的才智。行业内的其他企业首假若幼周围的供应商，受限于打算、坐褥水准、人才、约束等身分，交易领域以幼型体例安置、配套工程劳务任职为主，无法为以集成电道企业为代表的高端客户供给归纳处理计划。

　　刊行人是我国工艺介质供应体例周围的先行者，曾介入《特种气体体例工程身手典型 GB50646-2011》《电子工场化学品体例工程身手典型 GB50781-2012》《大宗气体纯化及输送体例工程身手典型 GB50724-2011》等国度尺度的订定，是行业内少数可能全方位遮盖工艺介质供应体例全流程任职并辅以电子气体交易的立异型企业。

　　刊行人正在泛半导体、光纤通讯、生物医药等周围均堆集了壮大的客户资源，客户席卷中芯国际、京东方、三安光电、顺利光电、恒瑞医药等国内着名客户以及 SK海力士等国际品牌客户。以集成电道、平板显示周围为例，目前刊行人一经可能与海表同业业着名品牌同台逐鹿，并为客户供给中心处理计划。

　　公司是国内最早进入电子工艺开发周围的本土厂商。举动细分周围先行者，公司累计介入编写了 8项国度和行业尺度，跟着国度集成电道等战术新兴财富的迅猛开展，电子工艺开发需求迅猛增大。跟着国内泛半导体行业的不停滋长，加之国际境况身分的影响，国内企业正正在迅疾滋长，国产高纯介质供应体例的市集拥有率大幅擢升。公司电子工艺开发交易一经遮盖繁多国内一线客户，客户席卷中芯国际、京东方、三安光电、顺利光电、恒瑞医药等国内着名客户以及 SK海力士等国际品牌客户。

　　因为中国半导体行业受到以美国为主的半导体身手发财国度的阻挡，国内财富供应链受到强大影响，保障高科技财富供应链安闲、迅疾擢升国产化成为最强需求。因为半导体的筑筑工艺品格要物化到工艺开发上，而工艺开发品格的擢升又激烈依赖于上游的原料和零部件、组件和子体例。公司适应市集需求，斥地了“泛半导体工艺开发模组”交易，较早进入到工艺开发的上游国产替换队伍，产物一经慢慢被国产工艺开发头部厂商北方华创、拓荆科技、晶盛机电等采用。

　　公司正在 2013年进入生物造药开发周围，源委连接的立异和开展，古代主营的造药用水体例交易一经得到国表里首要企业订单，近年来聚焦正在生物造药周围，迅疾斥地和拓展了流体工艺体例，告竣了从辅帮体例向工艺体例的强大蜕化，并迅疾进入抗体卵白药、新一代胰岛素、新型疫苗、细胞与基因调养的头部操纵周围。公司曾介入一系列拥有标记性的项目，一经进入行业一流供应商队伍。为了追踪生物造药的更新的开展和市集机遇，公司还创立了“立异药孵化任职”平台，并是以而期间支配生物造药周围的最新动态和市集开展处境，为早期切入新市集造造了要求。

　　公司向下搭客户出卖电子特种气体、电子大宗气和电子优秀原料等工艺介质，已具备合成、提纯、混配、充装、理解和检测等中心才智，公司是国内为数不多能安谧量产电子级砷烷、磷烷的企业之一；同时公司“合肥高纯氢气项目”、“潍坊高纯大宗项目”的践诺，延迟发展了电子大宗气交易；跟着公司近年来电子优秀原料交易慢慢斥地落地，公司一经稳步成为了电子气体和电子优秀原料交易的归纳供应商和任职商。

　　公司电子气体交易近年来开展优良，砷烷、磷烷产物逐年起量并告竣进口替换。2019年，刊行人被中国电子原料行业协会评为第三届中国电子原料行业电子化工原料专业十强企业；2021年被中国电子原料行业协会评为第四届中国电子原料行业归纳排序前五十企业。

　　客户对待供给 MRO任职的供应商有较高的项目阅历和身手哀求，公司是国内为数不多能为客户供给环节体例、中心原料、专业任职三位一体的本土厂商，固然有身手受限、起步较晚等实际处境，然则跟着国内泛半导体行业近几年的长足进取，MRO市集正正在迅疾变成，公司与海表供应商比拟，正正在慢慢缩幼差异。

　　帆宣体例科技股份有限公司（以下简称“帆宣科技”）创立于 1988年，首要经贸易务蕴涵清白室的谋划、打算、施工等任职，并可供给气体、化学、纯废水惩罚、弱电及自愿左右体例等专业任职。帆宣科技于 2003年正在中国大陆创立全资子公司上海吉威电子体例工程有限公司，首要从事中国大陆地域的合联交易。截至 2024年 6月 30日，帆宣科技总资产、净资产折柳为 4,803,325.10万新台币、1,103,438.20万新台币，2024年 1-6月贸易收入、净利润折柳为3,001,441.20万新台币、83,677.50万新台币。

　　汉唐集成股份有限公司（2404.TW，以下简称“汉唐集成”）创立于 1982年，首要经贸易务席卷半导体、光电等高科技厂房整厂、无尘室、左右、机电、分表造程体例筑造、打算、谋划照应劳动及庇护运行任职。截至 2024年 6月 30日，汉唐集成总资产、净资产折柳为 5,199,972.40万新台币、1,090,891.40万新台币，2024年 1-6月贸易收入、净利润折柳为 2,362,514.90万新台币、248,098.90万新台币。

　　东横化学株式会社创立于 1953年，主贸易务席卷气体出卖及供气开发筑筑、气体管道安置等。东京化学株式会社于 2002年正在上海创立了全资子公司东横气体开发（上海）有限公司，首要从事大陆地域的合联交易。

　　至纯科技（603690.SH）创立于 2000年，为优秀筑筑业的高科技企业供给高纯工艺体例的处理计划，交易席卷高纯工艺体例与高纯工艺开发的打算、加工筑筑、安置以及配套工程、检测、厂务托管、标定和庇护调理等增值任职。

　　法国液化氛围集团（0NWF.L）创立于 1902年，是环球当先的工业气体和医用气体以及合联任职的跨国集团公司。液化氛围（中国）投资有限公司是法国液化氛围集团正在中国注册的全资子公司，认真约束正在中国全体的投资项目，对表投资的公司数目已达 70余家，首要漫衍于华北、华东地域。依照法国液化氛围集团 2024年半年报，法国液化氛围集团 2024年 1-6月贸易总收入、净利润折柳为133.79亿欧元、16.81亿欧元。

　　江苏南大光电原料股份有限公司（300346.SZ）创立于 2000年，其全资子公司全椒南大光电原料有限公司首要从事高纯砷烷、磷烷产物的坐褥与出卖，并正在LED等行业中举办市集增添。全椒南大光电原料有限公司所坐褥的气体品种与合肥正帆的首要产物划一。截至 2024年 6月 30日，江苏南大光电原料股份有限公司的总资产、净资产折柳为 635,182.91万元、295,787.94万元；2024年 1-6月贸易总收入、净利润折柳为 112,249.50万元、23,776.25万元。

　　流体体例打算和仿真身手、优秀原料的合成与提纯身手，是公司多年来变成的中心身手。正在优秀原料身手的迅疾立异迭代的时间，公司不单正在人才、身手、资金上加多进入，并且从结构立异和研发体例立异方面迅疾擢升公司正在流体体例及新原料的研发才智。正在结构立异方面，通过搭筑更盛开的研发体例，修理不停孕育的多维度研产生态，一方面能更锋利地获取最新的科技周围的身手冲破，另一方面能捕获到最新原料需求。这种针对性的结构研发资源会让新产物的研发周期大大缩短。正在研发体例立异方面，通过采用盘算推算机仿真和数字化模仿试验，可能裁减无效测验的次数从而擢升试验功效。别的公司还通过与国表里专业院校和测验室作战横向课题配合，以得到前沿产物斥地的人才和身手上风。

　　2、造程环节体例、中心工艺原料和专业任职“三位一体”的特有交易定位 公司是国内较早发展为泛半导体行业客户供给超高纯工艺介质供应体例的专业供应商，拥有微污染左右、流体身手、工艺安闲等身手的特有上风，由此延迟开展了流体体例设备、高纯气体等产物和交易，并正在合联周围对客户的工艺流程、环节开发和运营约束有深入理会的底子上，公司连接为客户供给 MRO归纳任职。公司各项交易的客户高度重叠，是以公司能进一步以更深入的洞察、更具立异性和适用性的思绪为客户供给设备、原料、任职三位一体的归纳处理计划。

　　公司各交易板块密切配合，为公司新交易的开发带来客户底子上风，进而不停加强客户粘性。“三位一体”的交易定位带来公司归纳任职才智和品牌影响力的上升。

　　泛半导体行业身手迭代速率疾，行业周期性特性超过，是以行业内从业企业的筹备往往随之爆发较大周期性震撼。公司多年来受益于中心身手的泛用性带来的同源身手跨行业表溢效应，使得公司的交易暴露跨多行业操纵的形式，公司交易横跨泛半导体、光纤通讯、生物医药等高科技筑筑业，下游市集蕴涵优秀筑筑业、新能源等新兴市集。同源身手的多行业操纵，必然水准上有用平抑了单个行业的周期性震撼对公司筹备的影响，而且有用将公司从开展初期所处相对细分的、体量较幼的市集不停带入新的市集，正在新的市集又变成新的身手和才智堆集。

　　2、向原股东刊行的数目：原股东优先配售正帆转债6,977,260张，占本次刊行总量的 67.02%。

　　6、刊行体例：本次刊行的正帆转债向刊行人正在股权挂号日 2025年 3月 17日（T-1日）收市后中国结算上海分公司挂号正在册的原股东实行优先配售，原股东优先配售后余额局部（含原股东放弃优先配售局部）通过上交所往还体例网上向社会民多投资者刊行，余额由保荐人（主承销商）包销。

　　7、配售结果：本次刊行向原股东优先配售 697,726,000元（6,977,260张），占本次刊行总量的 67.02%；网上社会民多投资者现实认购 335,167,000元（3,351,670张），占本次刊行总量的 32.19%；保荐人（主承销商）包销本次可转换公司债券 8,202,000元（82,020张），占本次刊行总量的 0.79%。

　　本次可转换公司债券刊行总额为104,109.50万元，向原股东优先配售697,726手，即 697,726,000元，占本次刊行总量的 67.02%；网上社会民多投资者现实认购 335,167手，即 335,167,000元，占本次刊行总量的 32.19%；保荐人（主承销商）现实包销 8,202手，包销金额为 8,202,000元，占本次刊行总量的 0.79%。

　　本次刊行可转换公司债券召募资金扣除保荐承销费后的余额已由保荐人（主承销商）于 2025年 3月 24日汇入公司指定的召募资金专项存储账户。容诚管帐师事情所（分表泛泛共同）于 2025年 3月 24日对本次刊行的资金到位处境举办了验证，并出具了容诚验字[2025]200Z0035号《验资讲演》。

　　本次可转债刊行经公司 2023年 5月 5日召开的第三届董事会第二十一次集会、2023年 12月 8日召开的第三届董事会第二十五次集会、2024年 4月 29日召开的第三届董事会第二十八次集会、2024年 7月 5日召开的第四届董事会第三次集会、2024年 12月 3日召开第四届董事会第七次集会、2025年 3月 13日召开第四届董事会第八次集会以及 2023年 5月 26日召开的 2022年年度股东大会、2024年 5月 24日召开的 2023年年度股东大会审议通过。

　　2025年 1月 10日，上海证券往还所上市审核委员会 2025年第 1次集会审议通过本次刊行。

　　2025年 2月 24日，中国证券监视约束委员会出具《合于应承上海正帆科技股份有限公司向不特定对象刊行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2025〕342号），应承刊行人本次刊行的注册申请。

　　6、召募资金量及召募资金净额：本次刊行可转换公司债券召募资金总额为104,109.50万元，扣除不含税刊行费百姓币 1,473.35万元后，召募资金净额为102,636.15万元。

　　本次向不特定对象刊行可转换公司债券召募资金总额为 104,109.50万元，扣除刊行用度后的召募资金净额将用于进入以下项目：